Palantir Technologies Inc. (PLTR) 適正株価 — DCFバリュエーション
Software - Infrastructure · NASDAQ
現在価格
$116.25
適正株価
$61.88
安全マージン -87.9%
競争上のモート
↑AIプラットフォーム
AIPプラットフォームは、高度なAI機能を統合し、顧客のデータ分析と意思決定を支援する。これにより、他社が容易に模倣できない独自の価値を提供している。
↑政府機関との関係
長年にわたり政府機関と強固な関係を築き、機密性の高いデータを取り扱うノウハウを蓄積している。これは新規参入者にとって大きな障壁となる。
↑Googleとの提携
Google Cloudとの提携は、AI分野における競争力をさらに強化する。両社の技術を組み合わせることで、より包括的なソリューションを提供可能になる。
投資リスク
↓AI投資の過熱
CEOの発言にあるように、AIへの投資が過熱気味であり、将来的な需要の鈍化や投資回収の遅延リスクがある。期待先行の側面も否定できない。
↓競合の激化
Snowflakeのような競合他社もAI分野で成長しており、市場シェア争いが激化する可能性がある。技術革新のスピードが速いため、常に先行する必要がある。
↓政治的リスク
トランプ氏関連の指標が市場をアウトパフォームしたというニュースは、政治的イベントへの依存度を示唆する。政権交代や政策変更が事業に影響を与える可能性がある。
ベースケース
PLTR のベースケース評価
PLTR のベースケースDCFモデルは、1株あたりの適正株価を約 $61.88 と試算します。現在株価は $116.25 です。前提はフリーキャッシュフローの年成長率 20.0%、割引率 10.0%、エグジットマルチプル 30x です。
適正株価
$61.88
安全マージン
-87.9%
期待年率リターン
-11.8%
ベースケースの前提：年成長率 20.0%、割引率 10.0%、エグジットマルチプル 30x、5年間の予測。データ基準日 2026-06-29。
このベースケースはデフォルトの前提を使用しており、投資助言ではありません。成長率や割引率が変わると適正株価は大きく変動します。計算機を開けば、ご自身の前提を設定して感応度の全範囲を確認できます。
PLTR のバリュエーションをカスタマイズ
成長率、割引率、エグジットマルチプルを調整して、Palantir Technologies Inc. の適正株価と安全マージンがどう変化するかを確認できます。
PLTR のDCF計算機を開く会社概要
Palantir Technologies Inc. engineers and deploys advanced software platforms primarily for the intelligence community, supporting counterterrorism investigations and operations across the United States, the United Kingdom, and internationally. One such product is Palantir Gotham, a sophisticated software system that enables users to uncover hidden patterns within diverse datasets, from signals intelligence to confidential informant reports. Gotham also facilitates the seamless handover between analysts and operational personnel, helping operators strategize and execute real-world responses to threats pinpointed within the platform. The company also offers Palantir Foundry, a platform that revolutionizes organizational operations by providing a central data operating system, allowing individual users to integrate and analyze their essential data in one cohesive environment. Additionally, Palantir provides Apollo, a software solution for delivering applications and updates across an enterprise, enabling clients to deploy their software in virtually any setting. Its Palantir Artificial Intelligence Platform (AIP) offers unified access to open-source, self-hosted, and commercial large language models (LLMs). AIP excels at transforming both structured and unstructured data into LLM-understandable objects, converting an organization's actions and processes into practical tools for human operators and LLM-driven agents alike. Founded in 2003, Palantir Technologies Inc. maintains its headquarters in Denver, Colorado.
財務指標 — PLTR バリュエーションデータ
Revenue/Share (TTM)
$2.18
FCF/Share (TTM)
$1.12
ROIC (TTM)
22.3%
ROE (TTM)
32.2%
P/FCF
99.3x
EV/EBITDA
112.7x
FCF Yield
1.01%
Debt/Equity
0.03x
直近12ヶ月のデータでは、PLTR の1株当たりFCFは $1.12、投下資本利益率（ROIC）は 22.3% で、これらはDCF法による株式評価の重要な入力値です。P/FCFは 99.3x、FCF利回りは 1.01% で、PLTR の相対的なバリュエーションを評価する際の参考指標となります。
よくある質問
PLTR の適正株価はいくらですか？
Palantir Technologies Inc. の1株当たりFCFは $1.12（TTM）。現在の株価 $116.25 に対して、DCF法では適切なWACCでこれらのキャッシュフローを割引き、ターミナルバリューを加算して適正株価を算出します。結果は成長率と割引率の仮定に大きく依存し、WACCが1%変動すると適正株価は通常10〜15%動きます。MiniValuatorのモデルでは、WACCを算出する代わりに直接編集できる単一の割引率（デフォルト10%）を使用します。
PLTR は割安ですか？
PLTR のP/FCFは 99.3x、FCF利回りは 1.01%。高めのP/FCFは、市場が将来の高成長を織り込んでいることを示します。PLTR が真に割安かどうかは、DCFで算出した適正株価と現在の市場価格を比較し、安全マージンがリスク許容度に見合うかを評価する必要があります。
DCFで PLTR をどう評価しますか？
Palantir Technologies Inc. のDCF評価手順：(1) 直近12ヶ月の1株当たりFCF（$1.12）をベースに、(2) Software - Infrastructure 業種のトレンドと企業ファンダメンタルズをもとに今後5〜10年のFCF成長率を予想、(3) PLTR のリスクを反映した割引率（WACC）を設定——D/Eレシオが 0.03x のため、資本構成も重要な考慮要素、(4) 予測期間後のターミナルバリューを加算します。
DCF法とは何ですか？PLTR にどう適用しますか？
DCF（割引キャッシュフロー法）は、企業の将来のキャッシュ創出能力に基づいて現在価値を算出する手法です。Palantir Technologies Inc. に当てはめると、同社が今後5〜10年で生み出すFCFを（Software - Infrastructureの動向に左右されつつ）予測し、それを現在価値に割引きます。PLTR のROICは 22.3%、資本効率が高く、DCFモデルでより高い成長率仮定を支持する水準です。
WACCは PLTR のバリュエーションにどう影響しますか？
WACC（加重平均資本コスト）はDCFモデルの割引率——投資家が要求する最低リターンを反映します。PLTR については、D/Eレシオが 0.03x で資本構成が直接WACCに影響します。WACCが1%上昇すると、適正株価は通常10〜15%下落します。EV/EBITDA 112.7x から、市場が織り込む割引率を逆算して比較することも可能です。MiniValuatorではWACCを計算する必要はなく、直接編集できる単一の割引率（デフォルト10%）を設定します。
関連リンク
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Technology の評価をすべて見るDCFとPERは異なる手法と前提で PLTR を評価するため、二つの結論は異なることがあります。PERによる適正株価と比較してください。
価格は 2026-06-29 時点。 財務データは Financial Modeling Prep（直近12ヶ月）より · 評価手法は Charlie Wang による。
これは推定値であり、投資助言ではありません。