현재 주가
$83.46
PER (TTM)
60.0x
적정주가
$121.5
안전마진 +31.3%
경쟁 해자
↑네트워크 효과
Cash App과 Square 생태계는 사용자 및 판매자 간의 강력한 네트워크 효과를 창출합니다. 더 많은 사용자가 Cash App을 사용할수록 판매자에게 더 매력적이며, 더 많은 판매자가 Square를 수용할수록 사용자에게 더 유용해집니다.
↑브랜드 충성도
Block은 특히 Cash App과 Square 브랜드에 대해 높은 고객 충성도를 구축했습니다. 사용자는 익숙하고 신뢰할 수 있는 플랫폼을 선호하며, 이는 신규 진입자의 경쟁을 어렵게 만듭니다.
↑데이터 우위
Block은 수백만 건의 거래를 통해 방대한 양의 금융 데이터를 수집합니다. 이 데이터는 개인화된 서비스, 사기 탐지 및 새로운 제품 개발에 활용되어 경쟁 우위를 제공합니다.
투자 리스크
↓규제 위험
금융 서비스 산업은 엄격한 규제를 받습니다. Block은 규제 변화에 민감하며, 새로운 규정은 사업 운영 및 수익성에 영향을 미칠 수 있습니다.
↓경쟁 심화
결제 및 금융 기술 시장은 매우 경쟁이 치열합니다. PayPal, Stripe 및 기타 핀테크 기업과의 경쟁은 시장 점유율 유지 및 성장에 어려움을 줄 수 있습니다.
↓기술 의존성
Block의 사업은 기술에 크게 의존합니다. 시스템 장애, 사이버 공격 또는 기술 혁신 실패는 서비스 중단 및 고객 신뢰도 하락으로 이어질 수 있습니다.
기본 시나리오
SQ 기본 시나리오 PER 가치평가
SQ의 기본 시나리오 PER 가치평가는 주당 적정주가를 약 $121.5로 추정하며, 현재 주가는 $83.46입니다. 이 모델은 연간 이익 성장률 20.0%, 목표 PER 멀티플 50x, 할인율 10%를 가정합니다.
적정주가
$121.5
안전마진
+31.3%
기대 연수익률
+7.8%
기본 시나리오 가정: 연간 이익 성장률 20.0%, 목표 PER 50x, 할인율 10%, 5년 예측. 2025-02-13 기준 데이터.
이 기본 시나리오는 기본 가정을 사용하며 투자 자문이 아닙니다. 목표 PER이나 이익 성장률이 바뀌면 적정주가는 크게 달라집니다. 계산기를 열어 직접 가정을 설정하고 전체 민감도 범위를 확인하세요.
회사 개요
Block, Inc., a company founded in 2009 and headquartered in San Francisco, California, (previously known as Square, Inc. until its rebranding in December 2021), develops a wide array of financial technology tools. Primarily, it equips businesses with solutions to process card payments efficiently, offering robust reporting and analytics, coupled with rapid next-day settlement services. Their hardware offerings cover various transaction needs: from the basic Magstripe reader for swiped cards, to the Contactless and chip reader compatible with EMV chip cards and Near Field Communication (NFC) payments. They also provide the Square Stand, which converts an iPad into a complete payment terminal; the integrated Square Register, combining hardware, point-of-sale software, and payment processing; and the versatile Square Terminal, a modern device that replaces traditional keypad terminals with its tap, dip, and swipe capabilities and built-in receipt printer. The company's extensive software suite addresses diverse business requirements, including Square Point of Sale, Square Appointments for scheduling, specialized platforms like Square for Retail and Square for Restaurants, and online commerce solutions via Square Online and Square Online Checkout. Additional tools encompass Square Invoices, Square Virtual Terminal, Square Team Management, Square Contracts, and comprehensive loyalty, marketing, and gift card programs, all managed through the Square Dashboard. Moreover, Block, Inc. supports the developer community with a platform featuring application programming interfaces (APIs) and software development kits (SDKs). Beyond its core merchant services, the company also offers the popular Cash App for individual money management (sending, spending, and storing funds) and Weebly, which provides website hosting and domain name registration solutions. Block, Inc. maintains a global presence, serving customers across the United States, Canada, Japan, Australia, Ireland, France, Spain, and the United Kingdom.
재무 지표 — SQ PER 가치평가 데이터
PER (TTM)
60.0x
PEG 비율
n/m
이익수익률
1.73%
ROE (TTM)
3.6%
Revenue/Share (TTM)
$40.96
Debt/Equity
0.37x
자주 묻는 질문
SQ 의 PER은 얼마입니까?
SQ 의 TTM PER은 투자자가 Block, Inc. 의 이익 1달러에 대해 지불하는 가격을 나타냅니다. 이 지표는 Software - Infrastructure 동종업체 및 회사 자체의 과거 범위와 비교할 때 가장 의미가 있습니다.
PER 기준으로 SQ 은 고평가되었습니까?
SQ 의 PER 60.0x와 PEG 비율 -0.86 을 결합하면 성장 조정 관점을 제공합니다. SQ 은 이익이 마이너스이므로 PER과 PEG 비율이 여기서는 의미가 없으며 고평가인지 저평가인지 판단할 수 없습니다. PER 기반 가치평가는 수익이 안정적인 성숙 기업에 가장 적합하며, 고성장 또는 경기 순환형 Software - Infrastructure 의 경우 DCF 분석이 더 적합할 수 있습니다.
PER로 SQ 주식을 어떻게 평가하나요?
Block, Inc. 의 PER 평가 절차: (1) 현재 PER (60.0x)을 Software - Infrastructure 중앙값과 비교하여 상대적 가격을 평가, (2) PEG 비율 (-0.86)을 확인하여 성장 기대치를 조정, (3) 5년 PER 범위를 검토하여 주식이 역사적으로 어디에 있는지 파악, (4) 예상 PER에 예상 EPS를 곱하여 적정주가를 추정. 이 상대적 접근법은 DCF의 절대 가치평가를 보완합니다.
SQ 의 PEG 비율은 얼마입니까?
SQ 의 PEG 비율은 -0.86 로, PER (60.0x) 을 예상 이익 성장률로 나누어 계산합니다. SQ 은 이익이 마이너스이므로 PEG 비율은 의미가 없으며 저평가나 고평가의 신호로 해석해서는 안 됩니다. PEG의 정확도는 성장 추정치의 신뢰성에 따라 달라집니다.
SQ 주식 가치평가에 PER을 사용해야 하나요, DCF를 사용해야 하나요?
PER은 SQ 이 Software - Infrastructure 동종업체 대비 어떻게 가격이 책정되었는지에 대한 빠른 상대적 판독을 제공합니다. DCF는 예상 잉여현금흐름에 기반한 절대 가치를 제공합니다. 가장 신뢰할 수 있는 가치평가를 위해 PER을 빠른 비교 가능성 스크리닝으로, DCF를 더 깊은 펀더멘털 분석에 사용하세요. 각 방법에는 맹점이 있습니다: PER은 자본 구조와 현금흐름 품질을 무시하고, DCF는 성장률과 할인율 가정에 민감합니다.
더 알아보기
- SQ DCF 가치평가 보기 → — 할인현금흐름 분석을 통한 적정주가
- PER 방법론 — PER 주식 가치평가 단계별 가이드
- DCF 방법론 — 할인현금흐름 분석 가이드
- PER — 주가수익비율의 이해
- 적정주가 — 주식의 적정주가 평가 방법
관련 PER 가치평가
모든 Technology 평가 보기PER과 DCF는 서로 다른 방법과 가정으로 SQ 을(를) 평가하므로 두 결론은 다를 수 있습니다. DCF 내재가치와 비교해 보세요.
가격은 2025-02-13 기준. 재무 데이터 출처 Financial Modeling Prep(지난 12개월) · 평가 방법론 Charlie Wang.
이는 추정치이며 투자 자문이 아닙니다.