현재가
$194.89
적정주가
$260.23
안전마진 +25.1%
경쟁 해자
↑GPU 시장 지배력
엔비디아는 고성능 GPU 시장에서 압도적인 점유율을 차지하고 있습니다. 이는 AI 학습 및 추론에 필수적인 기술로, 경쟁사 진입이 매우 어렵습니다.
↑AI 생태계 구축
CUDA 플랫폼은 AI 개발자들에게 필수적인 도구로 자리 잡았습니다. 강력한 소프트웨어 생태계는 하드웨어 판매를 촉진하며 고객 락인 효과를 만듭니다.
↑기술 리더십
엔비디아는 지속적인 R&D 투자를 통해 최첨단 AI 칩 기술을 선도하고 있습니다. 이는 경쟁사 대비 기술적 우위를 유지하는 핵심 동력입니다.
투자 리스크
↓AI 칩 경쟁 심화
OpenAI와 Broadcom이 자체 AI 칩 개발에 나선 것은 엔비디아의 시장 지배력에 대한 잠재적 위협입니다. 이는 향후 경쟁 구도 변화를 야기할 수 있습니다.
↓고객사 투자 의존
엔비디아의 매출은 소수의 빅테크 기업의 대규모 자본 지출에 크게 의존합니다. 이들 기업의 투자 축소는 매출에 직접적인 타격을 줄 수 있습니다.
↓규제 및 지정학적 위험
AI 기술의 중요성이 커짐에 따라 각국 정부의 규제 강화 가능성이 있습니다. 또한, 글로벌 공급망 불안정은 생산 및 판매에 영향을 미칠 수 있습니다.
기본 시나리오
NVDA 기본 시나리오 가치평가
NVDA의 기본 시나리오 DCF 모델은 주당 적정주가를 약 $260.23로 추정하며, 현재 주가는 $194.89입니다. 이 모델은 연간 잉여현금흐름 성장률 20.0%, 할인율 10.0%, 출구 멀티플 30x을 가정합니다.
적정주가
$260.23
안전마진
+25.1%
기대 연수익률
+6.0%
기본 시나리오 가정: 연간 성장률 20.0%, 할인율 10.0%, 출구 멀티플 30x, 5년 예측. 2026-06-29 기준 데이터.
이 기본 시나리오는 기본 가정을 사용하며 투자 자문이 아닙니다. 성장률이나 할인율이 바뀌면 적정주가는 크게 달라집니다. 계산기를 열어 직접 가정을 설정하고 전체 민감도 범위를 확인하세요.
NVDA 가치평가 맞춤 설정
성장률, 할인율, 출구 멀티플을 조정하여 NVIDIA Corporation의 적정주가와 안전마진이 어떻게 변하는지 확인하세요.
NVDA DCF 계산기 열기회사 개요
NVIDIA Corporation stands as a prominent provider of advanced graphics, computational, and networking solutions, operating across the United States, Taiwan, China, and numerous international markets. Its Graphics division encompasses GeForce GPUs, central to PC gaming and personal computing experiences, along with the GeForce NOW cloud gaming service and its supporting infrastructure, as well as dedicated solutions for various gaming platforms. For professional visualization, it provides Quadro and NVIDIA RTX GPUs for enterprise workstations, further offering vGPU software designed for cloud-centric visual and virtual computing, automotive platforms for in-vehicle infotainment, and the Omniverse software suite, facilitating 3D design and virtual world creation. The Compute & Networking segment is a cornerstone for AI, high-performance computing (HPC), and accelerated data center platforms. It integrates Mellanox networking and interconnect solutions, delivers automotive AI Cockpit technologies, fosters autonomous driving development through strategic agreements, and offers comprehensive autonomous vehicle solutions. This segment also manufactures cryptocurrency mining processors, supplies Jetson platforms for robotics and other embedded applications, and offers enterprise AI software, including NVIDIA AI Enterprise. These diverse offerings find widespread application across the gaming, professional visualization, data center, and automotive sectors. NVIDIA distributes its portfolio through a broad ecosystem, engaging original equipment and device manufacturers, system integrators, add-in board makers, retail channels, software vendors, internet and cloud service providers, automotive companies (both manufacturers and tier-1 suppliers), mapping firms, nascent technology ventures, and other industry stakeholders. A notable strategic partnership exists with Kroger Co. Founded in 1993, NVIDIA Corporation maintains its corporate headquarters in Santa Clara, California.
재무지표 — NVDA 밸류에이션 데이터
Revenue/Share (TTM)
$10.44
FCF/Share (TTM)
$4.90
ROIC (TTM)
63.0%
ROE (TTM)
111.7%
P/FCF
39.6x
EV/EBITDA
24.5x
FCF Yield
2.52%
Debt/Equity
0.07x
지난 12개월 데이터 기준, NVDA의 주당 FCF는 $4.90, 투하자본이익률(ROIC)은 63.0%이며, 이는 DCF 방식 주식 평가의 핵심 입력값입니다. P/FCF는 39.6x, FCF 수익률은 2.52%로 NVDA의 상대 밸류에이션을 평가할 때 중요한 참고지표입니다.
자주 묻는 질문
NVDA의 적정주가는 얼마인가요?
NVIDIA Corporation의 주당 FCF는 현재 $4.90입니다. 현재 주가 $194.89을 기준으로 DCF 모델은 적절한 WACC로 현금흐름을 할인하고 터미널 밸류를 더해 적정주가를 산출합니다. 결과는 성장률과 할인율 가정에 크게 의존하며, WACC가 1% 변하면 적정주가는 통상 10~15% 움직입니다. MiniValuator의 모델은 계산된 WACC 대신 직접 편집할 수 있는 단일 할인율(기본값 10%)을 사용합니다.
NVDA은 저평가되어 있나요?
NVDA의 P/FCF는 39.6x, FCF 수익률은 2.52%입니다. 이 P/FCF는 중간 수준입니다. 다만 NVDA이 실제로 저평가되었는지는 DCF 적정주가와 시장가격을 비교하고 안전마진이 본인의 리스크 허용도에 부합하는지 평가해야 합니다.
DCF로 NVDA을 어떻게 평가하나요?
NVIDIA Corporation에 대한 DCF 평가 절차: (1) 최근 12개월 주당 FCF ($4.90)를 기준으로, (2) Semiconductors 산업 트렌드와 기업 펀더멘털을 바탕으로 향후 5~10년 FCF 성장률을 추정, (3) NVDA의 리스크를 반영한 할인율(WACC)을 적용 — 부채비율이 0.07x로 자본구조가 중요한 고려 요소, (4) 예측 기간 이후의 터미널 밸류를 더합니다.
DCF 밸류에이션이란 무엇이며 NVDA에 어떻게 적용되나요?
DCF(현금흐름할인법)는 기업의 미래 현금 창출 능력을 바탕으로 현재 가치를 추정하는 방식입니다. NVIDIA Corporation의 경우, 회사가 향후 5~10년 동안 창출할 FCF를 Semiconductors 동향의 영향을 반영해 예측한 뒤 현재 가치로 할인합니다. NVDA의 ROIC는 63.0%로, 자본 효율성이 높아 DCF 모델에서 더 높은 성장 가정을 뒷받침합니다.
WACC는 NVDA의 밸류에이션에 어떤 영향을 주나요?
WACC(가중평균자본비용)는 DCF 모델의 할인율로, 투자자가 요구하는 최소 수익률을 반영합니다. NVDA의 경우, 부채비율이 0.07x이므로 자본구조가 WACC에 직접 영향을 미칩니다. WACC가 1% 상승하면 적정주가는 통상 10~15% 하락합니다. EV/EBITDA 24.5x를 기준으로 시장이 함의하는 할인율을 역산해 비교할 수도 있습니다. MiniValuator에서는 WACC를 계산할 필요 없이 직접 편집할 수 있는 단일 할인율(기본값 10%)을 설정합니다.
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모든 Technology 평가 보기DCF와 PER은 서로 다른 방법과 가정으로 NVDA 을(를) 평가하므로 두 결론은 다를 수 있습니다. PER 기준 적정주가와 비교해 보세요.
가격은 2026-06-29 기준. 재무 데이터 출처 Financial Modeling Prep(지난 12개월) · 평가 방법론 Charlie Wang.
이는 추정치이며 투자 자문이 아닙니다.